pbb direkt Festgeld: feste Zinsen mit deutscher Einlagensicherung

Wer ist die pbb direkt?

pbb direkt ist die Privatkundenmarke der Deutsche Pfandbriefbank AG (pbb), einer börsennotierten deutschen Spezialbank, deren Wurzeln bis 1869 zurückreichen. Anbieter ist die Deutsche Pfandbriefbank AG mit Sitz in Garching bei München. Ihr Kerngeschäft liegt heute in der gewerblichen Immobilienfinanzierung und immobilienbezogenen Investmentlösungen; ältere öffentliche Finanzierungen werden im nichtstrategischen Bestand geführt. Seit 2013 bietet die Bank unter pbbdirekt.com Tages- und Festgeld für Privatkunden an. Der entscheidende Punkt für Sparer: Es ist eine deutsche Bank, deren Einlagen der deutschen Einlagensicherung unterliegen. Die Kontoführung ist gebührenfrei und läuft online.

Was hinter dem Anbieter steht

Wer sein Geld für Jahre bindet, will wissen, mit wem er es zu tun hat. Die Deutsche Pfandbriefbank ist keine klassische Filialbank, sondern eine Spezialbank: Ihr Kerngeschäft liegt in der gewerblichen Immobilienfinanzierung und in immobilienbezogenen Investmentlösungen; ältere öffentliche Finanzierungen werden im nichtstrategischen Bestand geführt. Refinanziert wird zu einem großen Teil über Pfandbriefe.

Der Pfandbrief ist ein deutsches Traditionsinstrument mit strengen gesetzlichen Anforderungen an die Deckung. Für Sparer ist er allerdings kein Sicherheitsversprechen: Er betrifft die Refinanzierung der Bank, nicht Ihr Guthaben. Für Ihre Einlage zählt allein die Einlagensicherung – und die ist bei einer deutschen Bank eine deutsche.

Was das Geschäftsmodell für Sie bedeutet, lässt sich nüchtern zusammenfassen: Eine Spezialbank ist von der Entwicklung ihres Marktes stärker abhängig als ein breit aufgestelltes Institut. Genau deshalb ist die Frage nach der Sicherung wichtiger als die nach dem Namen – und genau deshalb ist die Grenze von 100.000 Euro pro Kunde und Institut die Zahl, die man sich merkt.

Das Privatkundengeschäft läuft dabei getrennt vom Firmenkundengeschäft: Über die Onlinemarke werden Einlagen eingesammelt, verwaltet und verzinst. Für Sie heißt das ein schlankes Angebot ohne Filiale, ohne Beratung und ohne Zusatzprodukte – dafür ohne Kontoführungsentgelt.

Wie Festgeld funktioniert

Beim Festgeld legen Sie einen Betrag für eine feste Laufzeit zu einem festen Zinssatz an. Anders als beim Tagesgeld ist das Kapital während der Laufzeit gebunden – dafür kennen Sie den Zins vom ersten Tag an und wissen genau, wie viel am Ende herauskommt. Das macht Festgeld zur planbarsten Form der sicheren Geldanlage: kein Kursrisiko, keine Zinsüberraschungen. Bei der pbb direkt wählen Sie aus Laufzeiten von 12 Monaten bis 10 Jahren – aktuell 1, 2, 3, 5 und 10 Jahre und passen die Bindung an Ihren Zeithorizont an. Am Laufzeitende können Sie sich das Geld auszahlen lassen oder es zu den dann gültigen Konditionen verlängern (Prolongation).

FestgeldPLUS: fest anlegen, teilweise flexibel bleiben

Als Alternative zum klassischen Festgeld bietet die pbb direkt das FestgeldPLUS – eine Kombination aus Fest- und Tagesgeld. Der Zins ist wie beim Festgeld fix vereinbart, gleichzeitig können Sie jederzeit über einen Teil Ihrer Anlage (bis zu 20 % des ursprünglichen Betrags) verfügen. So verbinden Sie planbare Zinsen mit einem Stück Flexibilität. Im Gegenzug liegt der Zins beim FestgeldPLUS üblicherweise etwas unter dem klassischen Festgeld – der Preis für die Teilverfügbarkeit.

Konditionen im Überblick

← Tabelle seitlich scrollen →

Konkrete Zinssätze, Laufzeiten und die Mindestanlage hängen von der Marktlage und dem gewählten Produkt ab – die aktuelle Staffel sehen Sie direkt bei der pbb direkt. Der Zins wird bei Abschluss fixiert und ändert sich danach nicht mehr.

Festgeld oder Tagesgeld?

← Tabelle seitlich scrollen →

Wie sicher ist mein Geld?

Beim Festgeld der pbb direkt greift ein doppelter Schutz. Zum einen die gesetzliche deutsche Einlagensicherung über die Entschädigungseinrichtung deutscher Banken, auf die ein Rechtsanspruch besteht. Grundsätzlich gilt die gesetzliche Sicherung bis 100.000 € pro Einleger und Institut; für bestimmte vorübergehend hohe Guthaben kann nach § 8 EinSiG zeitlich begrenzt eine höhere Deckung gelten. Zum anderen ist die Deutsche Pfandbriefbank dem freiwilligen Einlagensicherungsfonds des Bundesverbandes deutscher Banken (BdB) angeschlossen, der Beträge weit darüber hinaus absichert – auf diese freiwillige Sicherung besteht jedoch kein gesetzlicher Rechtsanspruch. Für sicherheitsbewusste Sparer ist der Kern: Es ist eine deutsche Sicherung, anders als bei Auslandsbanken mit ausländischem Garantiesystem. Bei sehr großen Summen empfiehlt sich dennoch, den Betrag auf mehrere Banken zu verteilen und pro Institut möglichst unter 100.000 € zu bleiben.

Zinsen richtig vergleichen

Zwei Angebote mit demselben Prozentsatz können unterschiedlich viel bringen. Worauf es beim Vergleich tatsächlich ankommt:

Der Zeitpunkt der Zinsgutschrift. Bei mehrjährigen Festgeldern kann zwischen jährlicher Zinszahlung und der Variante „Zinseszinseffekt“ gewählt werden. Bei letzterer werden die Zinsen bis zum Laufzeitende mit dem Anlagebetrag wiederangelegt und mitverzinst. Bei jährlicher Auszahlung stehen die Zinsen dagegen außerhalb der Festgeldanlage zur Verfügung. Die Wahl wirkt sich zugleich darauf aus, in welchem Jahr die Erträge steuerlich anfallen.

Die Zinsmethode. Wie ein Jahr gerechnet wird, steht in den Bedingungen. Bei kurzen Laufzeiten macht das einen spürbaren Unterschied, bei langen fällt es kaum ins Gewicht.

Die Bindungsdauer im Verhältnis zum Zins. Ein etwas höherer Satz für die doppelte Laufzeit ist selten ein gutes Geschäft. Rechnen Sie durch, was der Aufschlag über die Zeit tatsächlich bringt – und stellen Sie ihm die verlorene Flexibilität gegenüber.

Und der Vergleichsmaßstab. Nicht der höchste Zins im Markt ist die Messlatte, sondern der beste Zins bei vergleichbarer Sicherung. Ein Angebot aus einem anderen Land mit fremdem Garantiesystem ist keine Alternative zum selben Preis, sondern ein anderes Produkt.

Zinsen und Steuer

Zinsen aus Festgeld sind Kapitalerträge. Weil die pbb direkt eine deutsche Bank ist, wird die Abgeltungsteuer automatisch einbehalten und abgeführt – Sie müssen dafür nichts tun. Über einen Freistellungsauftrag bleiben Zinsen bis zum Sparerpauschbetrag von 1.000 € pro Person beziehungsweise 2.000 € bei Zusammenveranlagung steuerfrei.

Zwei Punkte lohnen Aufmerksamkeit. Erstens die Verteilung: Wer bei mehreren Banken spart, verteilt den Pauschbetrag und sollte die Summe im Blick behalten – insgesamt darf sie den Höchstbetrag nicht überschreiten. Zweitens die gewählte Zinsvariante: Bei mehrjährigen Festgeldern kann zwischen jährlicher Zinszahlung und der Variante „Zinseszinseffekt“ gewählt werden. Bei letzterer werden die Zinsen bis zum Laufzeitende mit dem Anlagebetrag wiederangelegt und mitverzinst. Bei jährlicher Auszahlung stehen die Zinsen dagegen außerhalb der Festgeldanlage zur Verfügung. Bei der endfälligen Variante fällt der Ertrag gebündelt an und kann den Pauschbetrag eines Jahres allein ausschöpfen.

Einlagensicherung im Detail

Der Begriff wird oft genannt und selten erklärt. Es lohnt, die beiden Ebenen auseinanderzuhalten.

Die gesetzliche Sicherung beruht auf europäischem Recht und ist in Deutschland über die Entschädigungseinrichtung deutscher Banken organisiert. Grundsätzlich sind 100.000 € pro Einleger und Institut gesetzlich geschützt; für bestimmte vorübergehend hohe Guthaben sieht § 8 EinSiG zeitlich begrenzt eine höhere Deckung von bis zu 500.000 € vor. Auf die gesetzliche Deckung besteht ein Rechtsanspruch. Maßgeblich ist die Person, nicht das einzelne Konto: Mehrere Konten bei derselben Bank werden zusammengerechnet.

Die freiwillige Sicherung über den Einlagensicherungsfonds des Bundesverbandes deutscher Banken geht darüber hinaus. Sie ist ein Versprechen der privaten Banken untereinander – ohne gesetzlichen Rechtsanspruch des einzelnen Kunden. Das ist kein Grund zur Panik, aber ein Grund, die gesetzliche Grenze als Planungsgröße zu nehmen.

Praktisch heißt das: Wer eine größere Summe anlegt, verteilt sie auf mehrere Institute und bleibt pro Bank unter der Grenze. Das kostet etwas Verwaltungsaufwand und einen zweiten Anmeldevorgang – im Verhältnis zum abgesicherten Betrag ist das ein guter Tausch.

Inflation: das Risiko, das bleibt

Kursrisiko gibt es hier keines, der nominale Betrag steht fest. Genau das führt zu einem Missverständnis: „sicher“ heißt nicht „wertstabil“. Liegt die Teuerung über dem vereinbarten Zins, verliert das Guthaben real an Kaufkraft, obwohl auf dem Kontoauszug mehr steht als vorher.

Das ist kein Argument gegen diese Anlageform, sondern eines für die richtige Rolle. Für Geld, das in überschaubarer Zeit gebraucht wird – die neue Küche, das Auto in drei Jahren, die Rücklage für die Steuernachzahlung –, ist Planbarkeit mehr wert als Renditechance. Für Vermögen, das über Jahrzehnte wachsen soll, ist sie es nicht.

Der ehrliche Satz dazu lautet: Diese Anlage schützt zuverlässig vor Schwankung, nicht zuverlässig vor Kaufkraftverlust. Wer beides will, braucht zwei verschiedene Bausteine – und sollte sie nicht miteinander verwechseln.

So legen Sie an

Laufzeit wählen: die Zinstreppe

Die schwierigste Entscheidung beim Festgeld ist nicht die Bank, sondern die Laufzeit. Lange Bindung bringt in der Regel mehr Zins, kostet aber Flexibilität – und wenn die Marktzinsen steigen, sehen Sie zu, während Ihr Geld zum alten Satz liegt.

Die verbreitete Antwort darauf heißt Zinstreppe: Statt den gesamten Betrag auf eine Laufzeit zu legen, teilen Sie ihn auf mehrere Tranchen mit gestaffelten Laufzeiten auf. Jedes Jahr wird ein Teil frei und kann zum dann gültigen Zins neu angelegt werden. So sind Sie nie vollständig gebunden und nie vollständig auf einen Zinssatz festgelegt.

Drei Punkte gehören zur Laufzeitwahl. Erstens: Wann brauchen Sie das Geld wirklich? Die Bindung sollte kürzer sein als der Zeitpunkt, an dem Sie es einplanen. Zweitens: Der Notgroschen gehört nicht ins Festgeld, sondern auf ein täglich verfügbares Konto. Und drittens: Prüfen Sie, ob eine automatische Verlängerung vereinbart ist – sonst verlängert sich die Anlage stillschweigend zu Konditionen, die Sie nicht geprüft haben.

Für wen sich das Festgeld eignet

Weitere Sparmöglichkeiten

So sieht es aus, wenn es läuft

Nach dem Abschluss passiert nichts mehr – und das ist der Sinn. Der Betrag liegt fest, der Zins steht, Sie bekommen eine Bestätigung und legen sie ab. Kein Kursverlauf, den man beobachten müsste, keine Entscheidung, die man revidieren könnte.

Erst zum Laufzeitende wird es wieder interessant: Am Laufzeitende wird eine nicht prolongierte Anlage zunächst auf das pbb-direkt-Tagesgeldkonto als Verrechnungskonto gebucht; von dort erfolgt die Rückzahlung auf Ihr externes Referenzkonto bei der Hausbank. Oder die Anlage verlängert sich zu den dann gültigen Bedingungen. Wer sich den Termin notiert hat, entscheidet bewusst – wer ihn vergisst, entscheidet auch, nur eben nicht selbst.

Was bleibt, ist ein ruhiger Baustein im Gesamtbild: der Notgroschen täglich verfügbar, der mittelfristige Teil planbar gebunden, der langfristige Teil dort, wo er wachsen kann. Diese Aufteilung ist unspektakulär und genau deshalb belastbar.

Typische Fehler beim Festgeld

Auf diese fünf Punkte sollten Sie besonders achten:

• Den Notgroschen festlegen. Was kurzfristig gebraucht werden könnte, gehört aufs Tagesgeld. Beim klassischen Festgeld kommen Sie vor Laufzeitende nicht heran.
• Die Prolongation übersehen. Eine automatische Verlängerung ist bequem, bindet Sie aber erneut – zu Konditionen, die Sie eventuell nicht geprüft haben.
• Alles auf eine Laufzeit setzen. Eine Zinstreppe hält einen Teil des Geldes regelmäßig verfügbar und mittelt das Zinsänderungsrisiko.
• Über die Sicherungsgrenze gehen. Grundsätzlich sind 100.000 € pro Einleger und Institut gesetzlich geschützt; für bestimmte vorübergehend hohe Guthaben sieht § 8 EinSiG zeitlich begrenzt eine höhere Deckung von bis zu 500.000 € vor. Größere Summen verteilt man üblicherweise auf mehrere Institute.
• Den Freistellungsauftrag vergessen. Besonders bei Zinszahlung am Laufzeitende, wenn der gesamte Ertrag in einem Jahr anfällt.

Glossar: die Begriffe rund ums Festgeld

Was in Bedingungen und Zinsstaffeln immer wieder auftaucht, in je einem Satz:

Häufige Fragen zum pbb direkt Festgeld

alarm.de · Unabhängige Information, keine Anlage- oder Steuerberatung. Zinssätze und Laufzeiten gelten nur in der jeweils aktuellen Fassung auf pbbdirekt.com.